El pacto que todavía no aterriza

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El pacto que todavía no aterriza

MERCADOS

Fuente: Exec Sum
Buenos días
Trump asegura que el acuerdo con Irán ya está firmado y que Ormuz reabrirá pronto, aunque los detalles sobre sanciones, programa nuclear y Líbano siguen llenos de ambigüedad / El acuerdo de Trump con Irán amenaza con dejar a Israel sin victoria estratégica: el régimen autoritario sigue en pie, sus capacidades nucleares permanecen y Netanyahu queda políticamente debilitado / El G7 abordó la guerra en Ucrania con Trump insinuando una posible salida diplomática, mientras Zelensky afirma que Putin aún no está listo para negociar / Washington eleva la presión sobre México otra vez: ya no solo apunta contra los cárteles, sino contra las redes políticas e institucionales que presuntamente los protegen / La presidenta mexicana Claudia Sheinbaum apuesta a polarizar y ganar tiempo hasta noviembre, pero Washington ya ve el tema de los cárteles como seguridad nacional, no como una disputa electoral pasajera / La paz con Irán quitó el mayor freno geopolítico al rally de inteligencia artificial, abriendo espacio para que chips e infraestructura aceleren todavía más / Kevin Warsh enfrenta su primera gran prueba en la Reserva Federal entre un Trump que exige recortes y un mercado de bonos que empieza a descontar más alzas / La inteligencia artificial ya domina tantos activos que diversificar ya no significa evitarla, sino construir amortiguadores para cuando el trade se sobrecaliente / La prohibición del modelo de Anthropic Fable 5 marca un giro clave: Washington empieza a tratar los modelos avanzados de inteligencia artificial como infraestructura estratégica, no como simples productos tecnológicos / Google demandó a una red china que usó Gemini para crear sitios falsos y enviar millones de mensajes fraudulentos, mostrando cómo la inteligencia artificial ya permite convertir el phishing en un negocio barato, automatizado y de escala industrial para criminales sin conocimientos técnicos / Las pausas de hidratación del Mundial nacieron por el calor extremo, pero ya abrieron la puerta a más anuncios y a un debate sobre la comercialización extrema del futbol / La FIFA está convirtiendo el Mundial en una máquina comercial sin alma: boletos incomprables, pausas con anuncios y una experiencia cada vez menos accesible y molesta para el aficionado común / El microshifting propone romper el horario rígido de 9 a 5 y trabajar en bloques flexibles que pueden mejorar productividad, foco y bienestar / Este cambio anticipa un futuro donde el trabajo dejará de medirse por horas fijas y pasará a organizarse por energía, autonomía, misiones y coordinación con inteligencia artificial.

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@politicomx

Morenistas buscarían cooperar con EUA por posibles investigaciones.

El temor a ser alcanzados por agencias de EUA desató un "sálvese quien pueda" en Morena, donde militantes buscan cooperar con Washington y se desmarcan de compañeros señalados por narcopolítica, según versiones periodísticas. La ola de desconfianza que salpica a gobernadores, funcionarios de alto perfil e incluye el reporte de la pérdida de la visa de @adan_augusto López, ya provocó que el Partido Verde pinte su raya para competir solo en alianza parcial.

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  1. 1Estados Unidos podría permitir $300B para Irán como parte de un acuerdo de paz. (NYP)
  2. 2El BOJ (Banco Central de Japón) aumentó las tasas al 1%, el nivel más alto desde 1995. (CNBC)
  3. 3Los fondos de inversión reabren su estrategia previa a la guerra a medida que disminuyen los riesgos con Irán. (BBG)
  4. 4Algunos fondos de inversión de Asia han subido más del 100% en lo que va del año. (RT)
  5. 5Las empresas se apresuran a los mercados de bonos tras el acuerdo entre Estados Unidos e Irán. (BBG)
  6. 6SpaceX publicará sus ganancias trimestrales en X. (RT)
  7. 7La reestructuración de Bridgewater (firma de gestión de fondos de inversión) está funcionando, pero los inversionistas no están convencidos. (BBG)
  8. 8El exgobernador de la Fed, Miran, se reintegró a Hudson Bay Capital (gestor de fondos de inversión). (AX)
  9. 9Musk dijo que SpaceX podría generar $1T en ingresos para 2030. (RT)
  10. 10Los principales bancos se apresuran a cubrir puestos de directores de IA a medida que el talento salta a sus rivales. (BBG)
  11. 11El personal de OpenAI y Anthropic ha cobrado $14B en acciones. (TI)
  12. 12El gasto de OpenAI alcanzó los $34B el año pasado. (FT)
  13. 13Anthropic se reunirá con la Casa Blanca debido a preocupaciones de seguridad sobre la IA. (BBG)
  14. 14BlackRock (empresa de gestión de inversiones de capital privado) eliminó más puestos de trabajo al adoptar un ciclo regular de recortes. (BBG)
  15. 15Los estudiantes presionan a las escuelas de negocios para que refuercen la enseñanza sobre mercados privados. (FT)
  16. 16Un evento de la UFC en la Casa Blanca concentra el poder deportivo, político y económico de Trump. (RT)

LAS MÁS IMPORTANTES DE HOY

El gráfico anterior, que muestra la actividad bursátil de los últimos tres días del índice Nasdaq 100, con gran peso del sector tecnológico, resume bastante bien la opinión de los inversionistas sobre una posible resolución del conflicto con Irán. 
1. POLÍTICA INTERNACIONAL
Donald Trump afirmó que el “memorándum de entendimiento” con Irán ya estaba “completamente firmado” y que el estrecho de Ormuz quedaría “totalmente abierto” para el viernes, cuando el acuerdo de paz será formalizado. Sin embargo, los detalles siguen siendo difusos y varios puntos prometen ser altamente polémicos. Las negociaciones sobre el programa nuclear iraní continuarán, y cualquier alivio de sanciones podría depender de sus avances. Al mismo tiempo, Estados Unidos, Irán e Israel parecen tener interpretaciones distintas sobre lo que el pacto implica para la ocupación israelí del sur de Líbano. (TE)

Inteligencia News Sensei:

El acuerdo de Donald Trump con Irán amenaza con dejar a Israel en una posición incómoda: después de 40 días de guerra, daños importantes al aparato militar iraní y una estrecha coordinación inicial con Estados Unidos, Benjamin Netanyahu podría terminar sin ganancias estratégicas claras...
Los líderes reunidos en la cumbre del G7 en Francia concluyeron una sesión de trabajo dedicada a Ucrania. A su llegada el lunes, Donald Trump expresó optimismo y dijo que “quizá podamos hacer algo” para avanzar hacia el fin de la guerra. Volodymyr Zelensky, presidente de Ucrania, también participa en la cumbre y aseguró haber propuesto conversaciones directas con Vladimir Putin, aunque sostuvo que su contraparte rusa “no está lista” para negociar. (TE)

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La guerra en Ucrania está entrando en una fase aérea mucho más brutal. Rusia lanzó uno de sus ataques más grandes recientes, con más de 600 drones y 70 misiles contra Kiev y otras ciudades, golpeando infraestructura militar, energética y zonas residenciales...
La señal más reciente desde Washington apunta a un cambio de escala en la estrategia antidrogas: Sara Carter, titular de la Oficina de la Casa Blanca para la Política de Control de Drogas, aseguró que Estados Unidos no solo irá contra los cárteles, sino también contra las redes políticas e institucionales que los protegen. Aunque elogió la cooperación “sin precedentes” con el gobierno de Claudia Sheinbaum, el mensaje eleva la presión sobre México: la lucha contra el narcotráfico ya no se plantea únicamente como persecución criminal, sino como una ofensiva contra presuntos vínculos de poder, protección política y estructuras de complicidad que permiten operar a las organizaciones criminales. (Diversas fuentes)

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La estrategia de Claudia Sheinbaum frente a la presión de Washington parece cada vez más clara: convertir la exigencia estadounidense contra las redes políticas que protegen a los cárteles en una batalla ideológica interna...
La FIFA encendió una nueva polémica en el Mundial al imponer pausas obligatorias de hidratación de tres minutos, alrededor del minuto 22 de cada tiempo, bajo el argumento de proteger a los jugadores del calor extremo. La medida tiene sentido desde la salud deportiva, pero el debate explotó porque las televisoras también podrán vender anuncios durante esos cortes: Fox, por ejemplo, aprovechará esos espacios en Estados Unidos, lo que podría traducirse en más de 800 espacios publicitarios adicionales durante el torneo. Para jugadores y aficionados, el riesgo es claro: que una medida sanitaria termine convertida en una interrupción comercial que rompa el ritmo natural del futbol. (MB)

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Este Mundial se está viendo cada vez menos como una fiesta global del futbol y cada vez más como el laboratorio definitivo de monetización de la FIFA. La expansión a 48 selecciones y tres países anfitriones ya había convertido el torneo en una megaoperación logística y comercial; ahora, la controversia por los boletos confirma que el producto fue diseñado para extraer el máximo ingreso posible de cada asiento...

Ni la guerra ni el shock petrolero lograron frenar el crecimiento bursátil de la inteligencia artificial: los semiconductores siguieron marcando máximos. 
2. ECONOMÍA INTERNACIONAL
La posible paz con Irán no rescató al “trade” de inteligencia artificial: simplemente le quitó el último freno. Tras el anuncio de Donald Trump de un acuerdo con Teherán y la reapertura del estrecho de Ormuz, los semiconductores se dispararon con fuerza: Nvidia subió 3.5%, Taiwan Semiconductor 4.1%, AMD casi 7%, Marvell más de 10% y Micron 10.8%. Al mismo tiempo, el petróleo cayó más de 4%, reduciendo uno de los mayores riesgos para los mercados: un shock energético prolongado en una zona por donde pasa cerca de una quinta parte del suministro mundial.

Lo relevante es que las acciones ligadas a la inteligencia artificial ya venían subiendo incluso durante meses de guerra, bloqueo marítimo e incertidumbre geopolítica. Fondos como el iShares Semiconductor ETF y el MSCI South Korea ETF acumulan avances superiores al 100% en el año, una señal de que el mercado está tratando a la inteligencia artificial como una fuerza estructural más que como una moda bursátil. Si el acuerdo se sostiene, el dinero que estaba esperando mayor claridad podría volver a entrar con más confianza, y el destino natural sería el mismo tema que ha dominado 2026: chips, infraestructura y todo el ecosistema que alimenta la nueva economía de la inteligencia artificial.

El mercado encadenó tres días de euforia y el índice Nasdaq 100 subió 7% después de que Trump cancelara los ataques previstos contra Irán y anunciara una tregua con la reapertura del estrecho de Ormuz. La clave está en el petróleo: si el crudo sigue moderándose, baja el riesgo de un nuevo repunte inflacionario y también la probabilidad de que la Reserva Federal vuelva a subir tasas este año, que pasó de cerca de 70% a 55%. Menos presión energética, menos miedo a tasas y más apetito por riesgo: la receta perfecta para una nueva ola compradora en bolsa. (Diversas fuentes)

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La apuesta por inteligencia artificial ya no vive solo en Nvidia, Microsoft o las grandes tecnológicas: se ha filtrado en casi todos los rincones del mercado ....
La expectativa de un acuerdo preliminar entre Estados Unidos e Irán ya empezó a sentirse en los precios de la energía: el petróleo cayó y la gasolina promedio en Estados Unidos bajó por primera vez desde abril de los 4 dólares por galón, aunque todavía se mantiene casi 91 centavos por encima del nivel de hace un año. El problema es que el alivio del mercado puede estar corriendo más rápido que la realidad diplomática: los detalles del pacto siguen siendo difusos, temas centrales como el programa nuclear iraní quedaron para futuras negociaciones, persisten dudas sobre el impacto en el conflicto entre Israel y Hezbollah, y normalizar el flujo de petróleo por el estrecho de Ormuz podría tomar semanas o incluso meses. (MB)

Kevin Warsh llega a su primera reunión como presidente de la Reserva Federal atrapado entre dos fuerzas opuestas: Donald Trump presionando por tasas más bajas y el mercado de bonos anticipando que quizá tendrán que subir. Aunque Wall Street espera que la tasa se mantenga en el rango de 3.5% a 3.75%, el verdadero foco estará en el comunicado y la conferencia posterior, especialmente después del impacto energético de la guerra con Irán y del reciente repunte en los rendimientos de los bonos del Tesoro. Si Warsh elimina la señal de que la Reserva Federal aún se inclina por recortar tasas, marcaría un giro importante: una Fed menos predecible, más sensible a los datos y dispuesta a enfrentar tanto a la Casa Blanca como a los mercados. (Quartz)

Anthropic viajó a Washington para intentar revertir la prohibición que limita el uso de su nuevo modelo Fable 5 únicamente a estadounidenses, después de que el gobierno de Trump alegara riesgos de seguridad nacional y posibles fallas en sus barreras contra usos maliciosos. La disputa va más allá de una sola empresa: Amazon, inversionista de Anthropic, habría advertido que el modelo podía ser vulnerado para apoyar ciberataques, mientras la compañía sostiene que el riesgo es acotado y comparable al de otros modelos avanzados. El caso abre una nueva etapa en la regulación de inteligencia artificial: los gobiernos ya no solo vigilan el poder de los modelos, también empiezan a decidir quién puede usarlos, bajo qué condiciones y con qué consecuencias para la carrera tecnológica global. (MB)

El microshifting consiste en dividir la jornada laboral en bloques cortos y flexibles, en lugar de trabajar ocho horas seguidas. Esta tendencia emergente marca el inicio de la siguiente fase en el futuro del trabajo.
3. INNOVACIÓN, TECNOLOGÍA Y CAMBIO CLIMÁTICO
El “microshifting” le pone nombre a una práctica cada vez más común: dejar de forzar toda la vida laboral dentro del horario tradicional de 9 a 5 y trabajar en bloques más cortos, flexibles y enfocados a lo largo del día. La tendencia nació con el trabajo remoto durante la pandemia, cuando muchas personas empezaron a combinar juntas, tareas domésticas y pausas reales, pero se mantuvo porque puede reducir el agotamiento, elevar la productividad y facilitar la vida de quienes tienen responsabilidades de cuidado. No todos pueden elegir su horario, y este modelo exige confianza de los jefes, pero incluso sin adoptarlo por completo se puede aplicar la lógica: reservar bloques de concentración profunda y dejar el correo o las tareas menores para otros momentos. (MB)

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El microshifting no es solo trabajar en tramos: es la primera grieta visible del modelo industrial de ocho horas. Durante más de un siglo, el trabajo se organizó como si la atención humana fuera una máquina estable: entras, produces, sales....
Un paciente de 47 años con esclerosis lateral amiotrófica logró comunicarse durante casi dos años mediante un implante cerebral con una precisión cercana al 92%, en el experimento más prolongado hasta ahora de habla a través de una interfaz cerebro-computadora. El sistema, usado desde casa, registra señales del área cerebral que controla el habla mediante cuatro implantes con 64 electrodos cada uno; cuando Casey Harrell intenta hablar, la inteligencia artificial traduce esas señales en texto y en una voz sintética basada en grabaciones previas a su enfermedad, a una velocidad de 56 palabras por minuto. Más que devolverle conversación, el dispositivo le ha permitido recuperar autonomía digital: usar una computadora, navegar en internet, enviar mensajes y correos, e incluso activar filtros de lenguaje al hablar con su hija pequeña. (Diversas fuentes)

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Las interfaces cerebro-computadora están abriendo una nueva frontera médica: chips capaces de traducir señales cerebrales en comandos, devolver comunicación a pacientes con parálisis o daño neurológico, y eventualmente tratar depresión, adicciones, trastorno obsesivo-compulsivo y epilepsia mediante la modulación directa de patrones cerebrales...
Google demandó a Outsider Enterprise, una red de cibercrimen con base en China acusada de usar Gemini para producir sitios falsos de phishing y enviar millones de mensajes fraudulentos a teléfonos en Estados Unidos, desde supuestos paquetes detenidos hasta cobros de peaje o alertas bancarias. La escala es enorme: en solo dos semanas habría enviado 2.5 millones de mensajes, mientras el FBI estima que el grupo robó 3.87 millones de tarjetas de crédito y provocó pérdidas por 1,900 millones de dólares desde 2023. Lo más inquietante no es solo el fraude, sino el modelo de negocio: el grupo vendía en Telegram un kit de phishing por 88 dólares a la semana, con plantillas listas para suplantar bancos, agencias públicas y plataformas digitales, permitiendo que cualquier criminal sin conocimientos técnicos pudiera lanzar una operación en minutos. La inteligencia artificial no inventó el fraude, pero sí lo industrializó. (Diversas fuentes)

Esta semana:

Miércoles: CarMax.
Jueves: Kroger.

  1. 1La OPI de SpaceX (empresa de fabricación aeroespacial y transporte en el espacio) pone a prueba los esfuerzos del sector cripto por reinventar las acciones.
  2. 2Una meme coin de Trump generó $616M para Trump mientras que los compradores perdieron $700M.

  1. 1Fox Corp. acordó adquirir la plataforma de streaming de video Roku por $22B, incluyendo deuda.
  2. 2Qualcomm está en conversaciones para adquirir a la startup de chips de IA Tenstorrent (empresa de hardware de inteligencia artificial) por entre $8B y $10B.
  3. 3El grupo farmacéutico australiano Sigma Healthcare se retiró de las conversaciones para adquirir la cadena de farmacias británica Boots a Sycamore Partners (firma de inversión de capital privado) por más de $10B.
  4. 4El operador australiano de autopistas de peaje Atlas Arteria recomendó a los inversionistas rechazar una oferta mejorada de $5.2B por parte de IFM Investors (gestor global de fondos de inversión institucional).
  5. 5Salesforce adquirirá la firma de servicio al cliente con IA Fin por $3.6B.
  6. 6La firma canadiense de pagos Nuvei adquirirá la compañía de pagos transfronterizos Payoneer Global por $2.75B en efectivo, con una prima del 44%.
  7. 7El conglomerado indio Aditya Birla Group surgió como el principal candidato para comprar Sprng Energy, el productor indio de energía renovable de Shell, con una valoración de $1.8B.
  8. 8El minorista finlandés Kesko acordó comprar las operaciones nórdicas del distribuidor de materiales de construcción Dahl al gigante de materiales de construcción Saint-Gobain por $1.4B, excluyendo deuda.
  9. 9American Express comprará la plataforma de reserva de restaurantes TheFork a Tripadvisor en un acuerdo totalmente en efectivo de $700M.
  10. 10Pacific Equity Partners (firma de private equity), I Squared Capital (gestor global de inversiones en infraestructura) y Oaktree Capital (firma de gestión de inversiones alternativas) presentaron ofertas mejoradas que, según se informa, superan los $550M por la firma australiana de publicidad exterior oOh!media.
  11. 11Champ, un nuevo fondo de Private Equity respaldado por el gigante de la moda LVMH y más de 200 atletas profesionales, tomó una participación minoritaria de $50M en la marca de ropa deportiva Rhoback.

FUENTES

Associated Press News (AP), Axios (AX), Bloomberg (BBG), Brew Markets (BM), Business Insider (BI), Cable News Network (CNN), Coin Telegraph (CT), Coindesk (CD), Consumer News and Business Channel (CNBC), ContraRéplica (CRON), Cryptoslate (CS), Decrypt (DC), Diario Nocturno/Eje Central (NOC), El Economista (ECO), El Financiero (FIN), Geopolítical Intelligence Services (GIS), El Heraldo de México (HER), El Independiente (INP), El Sol de México (SOL), El Universal (UNI), Excélsior (EXC), Financial Times (FT), Forbes (F), Fox News (FOX), International Intrigue (I.I), La Crónica (CRO), La Jornada (JOR), La Razón (RAZ), Milenio Diario (MIL), Morning Brew (MB), Motley Fool (Fool),Opening Bell Daily (OBD), Ovaciones (OVA), Periodic (PER), Reforma (REF), Reporte Índigo (RI), Reuters (RT), Seeking Alpha (SA), The Block (TB), The Information (IT), The Economist (TE), The New York Times (NYT), Wall Street Journal (WSJ), Yahoo Finance (YF).

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